옵션 거래 및 세일즈 판매

워시 판매 및 옵션.
2007 년 6 월 1 일에 업데이트되었습니다.
세일 판매 규칙은 스톡 옵션과 관련된 거래에 적용될 수 있습니다.
옵션은 세탁 판매 규칙과 관련하여 두 가지 유형의 문제를 나타냅니다. 첫째, 손실로 주식을 판매하는 경우 옵션으로 거래함으로써 해당 판매를 세탁 판매로 전환 할 수 있습니다. 둘째, 옵션 자체의 손실은 세일 판매 일 수 있습니다.
통화 옵션 구매.
손실을 기준으로 주식을 판매하는 경우, 판매 일부터 61 일간의 세탁 판매 기간 내에 실질적으로 동일한 주식을 구매하면 세탁 판매가 발생하고 (손실을 공제 할 수 없음), 판매 30 일전 및 판매 후 30 일. 워시 세일 기간 내에 실질적으로 동일한 주식을 사기위한 계약 또는 옵션을 입력하면 세일 세일을하게됩니다.
예 : 3 월 31 일에 XYZ의 100 주를 손실로 판매합니다. 4 월 10 일에 XYZ 주식에 대한 통화 옵션을 구입합니다. (통화 옵션을 통해 100 주를 살 권리가 있습니다.) 3 월 31 일의 판매는 세일입니다.
통화 옵션이 돈에 있는지 여부는 중요하지 않습니다. 이는 자동 규칙입니다. 이 기간에 통화 옵션을 구입하면 세일을 할 수 있습니다. 그리고 옵션을 행사하지 않고 주식을 취득한 경우에도 마찬가지입니다.
판매 옵션 풋.
풋 옵션을 판매하여 재고 판매를 세일 판매로 전환 할 수도 있습니다. 이 규칙은 자동이 아닙니다. 풋 옵션이 돈에 깊숙이 들어있는 경우에만 적용됩니다. 풋 옵션이 적용될 수있는 돈이 충분히 깊을 때 정확한 기준이 없습니다. 풋 옵션을 매각 할 때 행사되지 않은 채로 만료 될 가능성이 없다고 표시되면이 규칙이 적용됩니다. 이 경우 풋 옵션을 판매하는 것은 주식을 사는 것과 거의 같습니다.
예 : 3 월 31 일에 XYZ의 100 주를 손실로 판매합니다. 4 월 10 일에 풋 옵션을 판매하여 보유자에게 주식의 현재 시장 가격보다 훨씬 높은 가격으로 XYZ 100 주를 판매 할 권리를 부여합니다. 3 월 31 일 세일은 세일입니다.
돈이 깊숙한 풋 옵션의 판매자로서 가격이 옵션 가격보다 높지 않으면 주가의 상승 및 하향 움직임에 참여하게됩니다. 옵션 가격이 충분히 높으면 그 일이 발생할 확률은 작으며 단순히 주식에 대한 투자를 계속하는 다른 방법을 찾았습니다.
옵션 손실.
의회는 1988 년에 세탁 판매 규칙을 개정하여 주식이나 증권을 매매하기위한 계약이나 옵션에 직접 적용되도록했다. 즉, 세일 기간 내에 대체 위치를 설정하면 손실시 옵션 위치를 닫을 때 세일 판매를 할 수 있습니다. 재무부는 아직이 규칙에 따라 규정을 제정하지 않고 있으며, 많은 질문에 답을 얻지 못하고 있습니다. 이들 중 가장 중요한 것은 한 옵션이 다른 옵션과 실질적으로 동일 할 때의 문제입니다.
재무부가 규정이나 기타 안내를하기로 결정하기 전까지 나 또는 어느 누구도 세탁 판매 규칙이 옵션 손실에 어떻게 적용되는지 정확하게 말할 수 없습니다. 그러나 안전 할 때와 얇은 얼음 위에있을 때 알려주는 아주 좋은 경험 법칙이 있습니다. 워시 세일 기간 내에 획득 한 직위가 손실을 발생시킨 위치와 동일한 위 / 아래 시장 스윙에 참여하도록 허용하는 경우 국세청 (IRS)에서 워시 세일을한다고 말할 수 있습니다. 그렇지 않은 경우 안전해야합니다.
통화 옵션을 잃어 버렸다고 가정 해 봅시다. 새로운 통화 옵션의 만료가 다르거 나 다른 행사 가격이 있더라도 세제 판매 기간 내에 동일한 주식에 대해 다른 통화 옵션을 구매하면 세일 판매로 간주 될 수 있습니다. IRS는 XYZ 주식을 구입하면 세일 판매가 있다고 주장 할 수 있습니다. 특히, 판매 할 때 통화에 돈이 들어간 경우. 마찬가지로 세탁 판매 기간 중에 딥 인 더 풋 (deep-in-the-money) 풋 옵션을 쓰는 경우 세탁 판매를 할 수도 있습니다.
반대로 통화 옵션을 잃어 버렸을 때 팔고 돈이나 외돈에 풋 옵션을 쓰면 세차를해서는 안됩니다. 긴 콜 옵션과 짧은 풋 옵션은 모두 낙관적 인 위치이지만 짧은 풋 옵션은 당신이 위쪽에 참여하도록 허용하지 않습니다.
이 발언은 단순히 나의 해석이며 IRS 또는 재무부의 해석을 반드시 반영하지는 않습니다. 게다가 다른 세금 전문가들은이 질문에 대해 다른 견해를 가질 수 있습니다. 불행하게도이 문제에 대한 공식적인 지침이 곧 나올 것이라는 신호가 없습니다.

빠른 답변.
워시 세일은 다음과 같은 경우에 판매 중단 전 및 판매 후 30 일 이내에 증권을 팔거나 거래 할 때 발생합니다.
실질적으로 동일한 증권,
완전 과세 대상 무역에서 실질적으로 동일한 증권을 취득하거나
실질적으로 동일한 증권을 매수하기위한 계약 또는 옵션을 취득하십시오.
국세청 (Internal Revenue Service) 규칙은 세탁 판매와 관련된 손실을 공제하는 것을 금지합니다. 세탁 판매에 대한 자세한 내용은 IRS 발행물 550, 투자 소득 및 지출 (자본 이득 및 손실 포함)을 참조하십시오.

세척 판매 규칙.
'세척 판매 규칙'이란 무엇입니까?
납세자가 세일 판매시 증권 판매 또는 거래 손실을 주장하는 것을 금지하는 IRS (Internal Revenue Service) 규칙. 이 규칙은 세일 세일을 개인이 손실로 판매 또는 거래하고이 판매 전후 30 일 이내에 "실질적으로 동일한"주식 또는 보안을 구매하거나 할 계약이나 옵션을 획득 할 때 발생하는 것으로 정의합니다 그래서. 개인이 보안을 판매하고 개인이 관리하는 배우자 또는 회사가 실질적으로 동등한 보안을 구입하는 경우에도 세일 판매가 발생합니다.
'워시 세일 규칙'을 깨고
한 회사의 주식이나 유가 증권은 일반적으로 IRS가 다른 회사의 주식이나 증권과 실질적으로 동일한 것으로 간주되지 않습니다. 또한 회사의 채권 및 우선주도 일반적으로 회사의 보통주와 실질적으로 동일하게 간주되지 않습니다. 그러나 예를 들어 우선주가 보통주와 실질적으로 동일한 것으로 간주 될 수있는 상황이있을 수 있습니다. 우선주가 제한없이 보통주로 전환되고 보통주와 동일한 의결권을 가지며 전환율에 가까운 가격으로 거래되는 경우에 해당됩니다.

옵션 거래 및 세일 판매
워시 세일 예 :
투자자는 8 / 14 / 20Y1에 Nutrisystems (NTRI) 100 주를 구매하고 총 200 주에 대해 9/24/20 일에 100 주를 구매합니다.
1 / 22 / 20Y2에 투자자는 2 / 15 / 20Y2에 100 주식을 더 구매하고 200 주를 판매 한 다음 2/19/20 Y2에 100을 더 구입합니다.
이 예제는 커버 된 통화 투자 전략을 사용하는 동안 부분적으로 실제 거래에서 가져옵니다. 이 예제에 대해 적용 대상 호출의 영향을 무시합니다. 결과적으로 세금 파급 효과는 다음과 같습니다.
워시 세일 규칙을 피하기를 원한다면, 특히 거래 옵션을 사용할 때, 실질적으로 동일한 보안이 무엇인지, 손실 판매에 적용되는지를 알아야합니다.
"실질적으로 동일"이라는 용어는 내국세 법령에 정의되어 있지 않습니다.
분명히, 애플의 100 개의 주식을 잃어 버리고 61 일간의 윈도우 (30 일전과 30 일후)에 애플의 100 개의 주식으로 대체하는 것은 세탁 판매 다.
옵션에 대해서도 마찬가지입니다. Apple을 판매하는 경우 2015 년 1 월 550 분의 손실로 전화를 걸면 제한된 시간 내에 동일한 옵션을 다시 구매합니다.
그러나 스톡 옵션과 옵션을 혼합하거나 다른 파업과 만료 옵션을 사용하거나 주식을 ETF로 대체하는 것은 어떻습니까?
이것들은 몇 가지 잠재적 인 함정이지만 여기를 클릭하면 더 자세히 조사 할 수 있습니다.
참고 : 손실은 영원히 사라지지 않았습니다. 투자자 / 상인이 30 일 이상 그 담보물을 더 이상 보유하지 않을 경우, 일시 중단 된 손실은 자본 이득 규정에 따라 다른 이익에 사용되거나 경상 이익에 대해 차감 될 수 있습니다.
Wash Sales는 상인 / 투자자의 천국이기 때문에이 웹 사이트에서 광범위하게 논의됩니다.